Los depósitos de asfaltitas (carbón) del Auca Mahuida, fueron descubiertos casi accidentalmente alrededor del año 1909, por el cateador chileno Basilio Donoso, quien visitaba el área sur de Auca Mahuida.
El descubrimiento y la calidad de este producto natural, presente en abundante cantidad, impulsaron al entonces director de la Dirección general de Minas de Argentina, ingeniero Enrique Hermitte, a enviar al geólogo Dr. Anselmo Windhausen, quien recorrió la región de las minas en Julio de 1912.
Los primeros obreros mineros que llegaron a la zona, se alojaron en carpas miserables, la mayoría, compuestas por bolsas de azúcar y cualquier material que sirviera para tal fin.